項目儲備申報

行業主管部門和項目單位提前謀劃專項債項目。

根據上級申報要求，按程序進行項目需求申報和審核入庫。

根據項目資金需求、債務風險狀況、財力情況、債務管理績效等因素合理分配并下達新增專項債限額。

（自下而上申報項目資金需求，自上而下分配額度）

債券發行

各地做好債券發行材料準備，報省財政廳審核。

在專項債限額內，各地結合入庫項目輕重緩急、項目成熟度、項目實施進度等情況，擇優確定擬發行專項債項目。

省財政廳根據年度發行計劃，實施安排發行。

資金使用

專項債券資金按規定用于對應項目建設，只能用于公益性資本支出，不得用于經常性支出。

加快新增專項債券資金使用進度，盡快形成實物工作量。

專項債券資金使用應堅持以不調整為常態、調整為例外，確需調整的，應當嚴格履行規定程序。

還本付息

專項債券收入、支出、還本付息、發行兌付費用等各項收支均應納入政府性基金預算管理，列入相關預算科目。

項目單位及時足額歸集、上繳項目收益，用于債券還本付息；

因客觀原因導致項目運營期限與債券期限不匹配的，可在同一項目周期內接續發行專項債券維持資金周轉。

信息公開

省級財政部門信息公開責任：專項債券發行、債券資金調整用途、重大事項；

地方財政部門信息公開責任：預決算信息（債務限額、余額、使用安排及還本付息等）、專項債存續期信息（資金使用、建設進度、運營、項目收益、資產情況等）、財政經濟信息；

績效管理

申請專項債券資金前，項目單位或項目主管部門開展事前績效評估；申請專項債券資金需求時，同步設定績效目標；

在債券資金使用過程中，對專項債券資金預算執行進度和績效目標實現情況進行“雙監控”（績效運行監控）；

財政部門負責組織本地區專項債券項目績效評價工作，根據評價結果及時整改問題。

財政部門

專項債券的歸口管理部門：

 負責指導和監督行業主管部門、項目單位做好項目儲備、需求申報、預算編制和執行、信息公開、資金使用、收益歸集上繳、績效評價；

負責監督債券資金使用情況，牽頭組織債券資金績效管理，開展債務風險日常監控；

發改部門

會同財政部門牽頭指導各行業主管部門及項目單位，梳理符合政府投資項目，做好專項債券項目儲備、需求申報；

牽頭負責專項債券項目建設進度推進等。

行業主管部門

負責梳理本行業符合專項債券發行條件的政府投資項目，指導項目單位做好專項債券項目儲備、需求申報、預算編制和執行；

組織項目單位做好發行資料編制和審核把關等工作；

負責指導和監督項目單位資金使用、收益歸集上繳、項目建設運營、項目形成資產管理；

 負責組織項目單位做好專項債券項目績效管理等。

項目單位

專項債券資金使用和對應項目管理的第一責任人：負責具體實施本單位專項債券項目儲備、需求申報、預算編制和執行、發行準備、資金使用、收益歸集上繳、項目建設運營、項目形成資產管理、專項債券項目績效管理、信息公開和風險管理等。

項目儲備申報

項目儲備

1

各級政府及有關部門提前謀劃儲備符合專項債券發行使用要求的項目。

項目前期準備

2

行業主管部門和項目單位完成立項審批、可研審批、用地審批、規劃選址、環評報告審批等前期手續。

3

行業主管部門和項目單位自行編制或委托第三方機構編制項目實施方案并開展事前績效評估。（部分地區）

需求申報入庫

4

根據上級部門的發行申報要求，行業主管部門和項目單位將發債資料提交至同級發改和財政部門。

5

發改和財政部門審核并報同級政府批準后，分別將項目情況錄入“國家重大建設項目庫”和地方政府債務管理系統“債券項目庫”。

6

省發改委會同省財政廳對項目進行初步審核，形成申報項目清單，報省政府審定后提報國家發改委和財政部；

7

國家發改委審核形成項目清單，反饋地方，同時抄送財政部、人民銀行、審計署；

額度下達

8

財政部根據國家發改委項目清單核定下達各省專項債券額度，省財政廳會同省發改委核定下達各市縣專項債券額度。（限額分配與各地入庫項目掛鉤）。

新增專項債務限額根據項目資金需求、債務風險狀況、財力情況、債務管理績效等因素測算。

債券發行

發行準備

9

項目實施單位完善《項目實施方案》，聘請會計師事務所、律師事務所編制《財務評價報告》和《法律意見書》。

發行審核

10

逐級上報省財政廳，財政廳組織省級有關部門和專家對項目進行聯合評審。

申報發行

11

各地在評審通過的項目中，擇優申報發行。在債券發行前5個工作內，由省財政廳統一公開披露相關信息，并組織債券發行。

項目性質/領域

非公益性項目（公益性項目是指為社會公共利益服務、不以盈利為目的，且不能或不宜通過市場化方式運作的政府投資項目）；

不屬于中央明確的專項債券重點支持領域的重大項目；

列入專項債券負面清單；

債券資金用于置換或償還債務，貨幣化安置等，不形成實物工作量；

PPP項目；

打捆項目中公益性項目投資額占比低于50%或發債需求超過公益性項目投資總額；

項目成熟度

未提供發改或主管部門立項文件（含可研批復）、用地、環評等前期手續，或手續超出有效期；

未落實資本金，或資本金來源不合規，或資本金比例低于國發〔2019〕26號相關規定；

未開展事前績效評估；

項目收益平衡

項目自身無收益，土地出讓收入/運營補貼收入占總收入的比例超過50%；

無成本收益測算或收益覆蓋融資本息倍數低于1.2；

收入明顯不屬于項目自身收入，或一般公共預算收入作為項目收入，或收入測算明顯高于行業標準，項目之間無必然聯系硬作打包平衡，收入明顯不合規合理的其他情形。

應列未列的成本支出，或成本測算明顯低于行業標準。

項目申報主體

項目申報主體為非常設機構；項目單位為企業，但非本級國有企業。

債券資金需求

申報當年無發債計劃，或債券發行后無法形成迅速有效支出（預計開工時間無法達到要求）；

方案編制完備性

方案內容存在投資概算、運營成本測算、還款保障措施、風險管理措施等重大缺失的；

項目成熟度

初步設計和概算審批、國有土地使用證（不動產登記證）、建設用地規劃許可證、建設工程規劃許可證、建設工程施工許可證、中標通知書、項目施工合同等。

符合規劃

符合城市總體規劃和項目詳細規劃及相關行業專項規劃。

建設投資情況

編制投資建設概算，包括投資建設費用明細和分年度投資進度。

融資情況

分年度發債規模不超過項目建設進度，不能存在明顯不合理。

收入測算情況

收入測算論證依據充分；編制收入測算表（列明收入類型、收費標準、數量等）；列明測算過程；收入測算合理；項目收入是否含財政運營補貼或土地出讓收入；

成本測算情況

成本測算依據充分；編制運營成本測算表，包括運營成本明細；

收益與融資平衡情況

項目收益能保證債券資金按時還本付息。編制資金測算平衡表（含總金額和明細項）；償債計劃可行有效。

債券期限結構

債券期限與項目收入相匹配。

建設運營方案

項目建設運營方案完備、內容明確。

資金管理

項目資金（含債券資金）流入流出管理方案合理、詳細。

風險管理

債券還款保障措施明確、完備。項目建設、運營與資金使用過程中可能存在的問題，制定有針對性的風險管理措施。